En un movimiento significativo en el mercado, LHMC Midco, una entidad vinculada a fondos asesorados por Blackstone, ha procedido a la venta del 3,6% del capital social de Cirsa por un total de 77,64 millones de euros. La transacción se realizó a un precio de 12,75 euros por acción, lo que representa un descuento de aproximadamente el 6,4% en comparación con el cierre del martes, que fue de 13,62 euros por acción.
De acuerdo con la información presentada este miércoles a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), Blackstone ha vendido 6,09 millones de acciones de Cirsa a través de un proceso de colocación acelerada, dirigido exclusivamente a inversores cualificados. En esta operación, Barclays, Deutsche Bank y Morgan Stanley asumieron el rol de entidades coordinadoras globales y colocadoras.
LHMC Midco ha otorgado a Morgan Stanley, como agente de estabilización, una opción de sobreadjudicación que le permite comprar hasta 910.000 acciones adicionales al mismo precio de colocación, es decir, 12,75 euros por acción. Esta opción representa aproximadamente el 0,5% del capital de Cirsa y podrá ser ejercitada en un plazo de 30 días naturales a partir de la fecha de la transacción.
Si se ejerce completamente esta opción, el total de acciones vendidas ascendería a 7 millones de títulos, equivalentes al 4,2% del capital de Cirsa. Los ingresos brutos totales resultantes de la colocación, junto con la opción de sobreadjudicación, podrían alcanzar un máximo de 89,25 millones de euros.
Adicionalmente, esta opción de sobreadjudicación podrá ser ejercida total o parcialmente en una sola ocasión, con el propósito de cubrir posiciones cortas. Para garantizar la estabilidad del precio de mercado de las acciones de Cirsa durante el periodo de estabilización, que finalizará el 30 de abril, Morgan Stanley podrá llevar a cabo diversas operaciones, siempre con el límite de no exceder 12,75 euros por acción.
No obstante, es importante señalar que no hay garantías de que se realizarán operaciones de estabilización, y si comienzan, podrían cesar en cualquier momento sin previo aviso. Estas operaciones se realizarán en las Bolsas de Valores españolas, en mercados over-the-counter (OTC) y en otros sistemas de negociación, siendo los ingresos de la colocación abonados en efectivo.
BLACKSTONE MANTIENE EL CONTROL
Tras la liquidación de esta operación, LHMC Midco mantendrá aproximadamente 124,7 millones de acciones de Cirsa, lo que representa alrededor del 74,2% de su capital social, en caso de que se ejerza la opción de sobreadjudicación. Si esta opción no se ejerce, LHMC Midco será propietaria de 125,6 millones de acciones, equivalentes al 74,8% del capital social de Cirsa.
En el ámbito de la colocación, el vendedor ha acordado con las entidades coordinadoras globales no transferir ni disponer de ninguna de sus acciones ordinarias restantes en la compañía durante un período de 90 días, salvo las excepciones habituales o en caso de renuncia por parte de las entidades coordinadoras globales. Cabe destacar que Cirsa no es parte de la colocación y no recibirá ingresos derivados de esta transacción.
