CriteriaCaixa se ha consolidado como el principal accionista de referencia de Naturgy tras adquirir un 2% adicional, valorado en cerca de 500 millones de euros, elevando así su participación total en la energética hasta el 26%. En concreto, la entidad ha incrementado su participación en Naturgy desde el 23,964% hasta el 25,986%, posicionándose como el primer accionista, superando a Rioja/CVC, que controla alrededor del 18,58%, y al fondo australiano IFM Investors, que posee aproximadamente el 15,17% del capital, según los registros de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
La posición de CriteriaCaixa corresponde íntegramente a derechos de voto atribuidos a las acciones, con un total de 251.961.522 títulos, con un valor estimado de unos 6.200 millones de euros en función de los actuales precios de mercado.
BlackRock Sitúa su Participación en el 12,6%
BlackRock, por su parte, ha situado su participación en el accionariado de Naturgy en el 12,626%, tras desprenderse la pasada semana Global Infrastructure Partners (GIP), propiedad del fondo estadounidense, de un 7,1%. Así consta en los registros de la CNMV, donde se detalla que antes de la operación, la participación del mayor fondo privado del mundo era del 18,831%.
La participación actual de BlackRock se desglosa en 121,53 millones de acciones que posee de forma indirecta, representativas del 12,534% del capital, más 85.307 derechos de voto (0,009% del capital) mediante instrumentos financieros y 801.820 derechos de voto (0,083% del capital) a través de derivados financieros denominados CFD o contratos por diferencias.
BlackRock ha informado al supervisor que ha rebajado su participación en la energética por debajo del 15%, añadiendo que las acciones e instrumentos financieros mencionados corresponden a fondos gestionados por inversores bajo el control de la firma.
GIP dio mandato hace una semana a JP Morgan para colocar hasta unos 69 millones de acciones de Naturgy, aproximadamente el 7,1% del capital social, a través de una operación de «accelerated bookbuilt offering» dirigida exclusivamente a inversores cualificados. La colocación se cerró con la venta de 68.825.911 acciones a 24,75 euros por título, lo que resultó en un importe total de unos 1.703,4 millones de euros. Este precio supuso un descuento cercano al 5,4% respecto al cierre previo de Naturgy en bolsa (26,16 euros por acción), algo usual en este tipo de colocaciones aceleradas de grandes bloques.
Además, el vendedor asumió un compromiso de ‘lock-up’ de 90 días sin vender más acciones, salvo las excepciones típicas en estas transacciones.
Después de la operación, BlackRock se mantiene como el cuarto accionista significativo en el núcleo duro de Naturgy. La venta se enmarca dentro de una desinversión progresiva de GIP en Naturgy, tras casi una década en el capital, desde su entrada en 2016 con un 20% adquirido a Repsol y Criteria.
El resto del capital se reparte entre la autocartera de Naturgy y el ‘free float’ en manos de inversores institucionales y minoristas, que ha aumentado tras esta desinversión. Este incremento del capital flotante forma parte de los objetivos estratégicos de la compañía para mejorar la liquidez del valor y su presencia en índices.
